Tarkib

• Qadamlar

Tovarlarga sarmoya kiritish har qanday investor bilishi kerak bo'lgan juda foydali qobiliyatdir. Tovarlarga sarmoya kiritish nafaqat foyda olish uchun ko'p imkoniyatlarni keltiribgina qolmay, balki sizning portfelingizni diversifikatsiya qilishga yordam beradi, ammo bunga parallel ravishda hali ham katta xavf mavjud. Shuning uchun, biron bir tovarga sarmoya kiritmasdan oldin, tovar bozorining asoslarini va yuzaga keladigan xatarlarni tushunishingiz kerak.

Qadamlar

4-qismning 1-qismi: tovar sarmoyasi nima ekanligini tushunish

1. 

   Tovar tushunchasi bilan tanishib chiqing. Tovar shunchaki bir xil turdagi boshqa buyumga almashtirish mumkin bo'lgan tovar emas va u ko'pincha turli xil kompaniyalarda ishlab chiqariladi va sotiladi. Masalan, Brent rusumli neft kabi bir turdagi xom neftning barreli kim ishlab chiqaruvchisi bo'lishidan qat'iy nazar bir xil bo'ladi.
   • Bu kompyuterlar yoki avtomobillar kabi iste'mol mahsulotlaridan farq qiladi. Turli ishlab chiqaruvchilarning mahsulotlari har xil va ularni osonlikcha almashtirish mumkin emas.
   • E'tibor bering, garchi ba'zi bir alohida royalti sifati va xususiyatlari jihatidan farq qilsa ham (masalan, Brent nefti odatda G'arbiy Texas oraliq neftiga qaraganda yuqori sifatga ega), lekin ishlab chiqaruvchi Ishlab chiqaruvchi odatda bir xil mahsulotni boshqa ishlab chiqaruvchi bilan almashtirishga tayyor.
   • Turli xil tovar turlari mavjud. Oltin, neft, tabiiy gaz, ko'mir, mis, rux, kaliy, azot, fosfatlar, tirik chorva mollari, cho'chqalar, apelsin sharbati, paxta, shakar, hattoki kofe va boshqalarni o'z ichiga oladi. .

2. 

   
   
   Tovarlarni sotib olish sabablarini o'rganing. Tovarlar foyda olish imkoniyatlarini taqdim etishi va portfellarni diversifikatsiya qilishi mumkin. Tovar - bu aktiv, masalan, aktsiyalar, obligatsiyalar, pul ekvivalenti yoki ko'chmas mulk. Ushbu aktiv sinflarining har biri har xil xarakterga ega va tovarlarga sarmoya kiritish sizning portfelingizni diversifikatsiya qilishning foydali usuli bo'lishi mumkin.
   • Tovarlar har doim ham bir xil yo'nalishda harakat qilmaydi. Masalan, fond bozori 30 foizga tushganda, oltin kabi ba'zi bir tovarlarning barqaror turishi yoki hatto narxlarning ko'tarilishi ehtimoli mavjud. Turli xil tovarlarga sarmoya kiritish boshqa aktivlar sinflari bilan juda katta bog'liqlikka ega emasligi sizning portfelingizni diversifikatsiya qilishning ajoyib usuli hisoblanadi.
   • Tovarlarga sarmoya kiritish ham inflyatsiyaga qarshi kurashishning foydali usuli hisoblanadi. Inflyatsiya - bu asosan vaqt o'tishi bilan (valyutaning qadrsizlanishi tufayli) oshadigan tovarlarning tannarxi bo'lib, inflyatsiya oshganda tovarlar narxi ko'tariladi. Shu sababli odamlar inflyatsiyadan xavotirda bo'lganlarida, ular ko'pincha tovarlarni sotib olishadi.
   • Tovarlarni qisqa muddatli foyda olish uchun ham sotish mumkin. Tovar bozorlari juda o'zgaruvchan (bu narxlar doimiy ravishda o'zgarib turishi mumkin degan ma'noni anglatadi) va juda ko'p odamlar ushbu imkoniyatdan foydalanib, qisqa vaqt ichida foyda olishadi. Tovar bozoridagi o'zgaruvchanlik, tovarlarni osongina sotish va chayqovchilik qilish mumkinligi bilan bog'liq bo'lib, tovar bozorida juda ko'p siljishlar yuzaga keladi.
   • Tovar investitsiyalari, shuningdek, xatarlarni oldini olish uchun sug'urta usuli sifatida qaralishi mumkin. Xedjlashdan himoya qilish uchun siz fyuchers shartnomasida haqiqiy tovarning pozitsiyasiga qarshi pozitsiyaga ega bo'lishingiz kerak. Masalan, fermer forvard shartnoma asosida o'rim-yig'imdan keyin etkazib berish uchun bug'doy etishtira boshlagach, fyuchersli bug'doy urug'ini (haqiqiy tovar) sotib olishi mumkin. Shunday qilib, u ekin ekayotganda u bug'doy narxi o'zgarishi xavfidan himoyalangan. Bug'doy sotib olish uchun uzoq pozitsiya uzoq pozitsiyadir va bug'doy mahsulotlarini sotish uchun qisqa pozitsiya qisqa pozitsiya deyiladi, bu ikki pozitsiya qarama-qarshi.

3. 

   
   
   Tovarlarga egalik qilish xavfini tushuning. Tovar - bu tovarlarning o'zgaruvchan narxlari va boshqa sarmoyalar bilan taqqoslaganda moliyaviy ta'sir kuchi ta'siri tufayli yuqori xavf deb hisoblangan aktivlar sinfi. Juda qisqa vaqt ichida tovarlarning qiymati osmonga ko'tarilishi yoki chuqur tushib ketishi mumkin.
   • Masalan, 2015 yil iyun oyi boshidan sentyabr oyining boshigacha bo'lgan davrda xom neft narxi 26 foizga bug'lanib ketdi. Ammo keyinchalik 2015 yil sentyabr oyining o'rtalarida xom neft bir kun ichida 4,5% ga ko'tarildi.
   • Bunday xatarlar tufayli tovar investorlari va savdogarlar ko'pincha juda murakkab va sezgir bo'lishadi.
   • Tovarlarni sotib olishning eng keng tarqalgan usullaridan biri bu fyucherslardir va fyucherslar katta miqdordagi moliyaviy vositani o'z ichiga oladi (ya'ni investitsiyalarning katta qismi qarzga olingan pullar hisobiga amalga oshiriladi). Asosan, forvard shartnomalarida moliyaviy vositalardan foydalanish foydani ko'paytiradi, lekin potentsial yo'qotishlarni ko'paytiradi va shuning uchun bu yondashuv ishlatilmaydigan tovarlarga sarmoya kiritishga qaraganda ancha xavfli. moliyaviy ta'sir.
   reklama

4-qismning 2-qismi: ETF yoki O'zaro fondlar orqali tovarlarni sotib olish

1. 

   
   
   O'zaro fondlar va ETF investitsiya fondlari nima ekanligini o'rganing. ETF birjada almashinadigan fondni anglatadi, bu o'zaro fond bilan birgalikda ikkita "savat" sarmoyadir. O'zaro fondni yoki ETFni sotib olayotganda siz har xil turdagi investitsiyalar to'plamini sotib olasiz, bunda tovar zaxiralari, tovar zaxiralari, obligatsiyalar yoki tovarlarni o'z ichiga olishi mumkin.
   • O'zaro mablag'lar yordamida investitsiya savatchasini investitsiyalarni faol ravishda kuzatib boradigan va o'zgartiradigan professional investor boshqaradi va siz fonddagi birliklarni sotib olasiz. Ushbu investitsiya birligining qiymati keyinchalik ushbu investitsiya savatining ko'tarilishi yoki tushishiga qarab ko'tarilishi yoki pasayishi mumkin.
   • ETFlar o'zaro fondlarga o'xshaydi, aksariyat ETFlar odatda o'z maqsadlariga qarab faol ravishda sotib olish va sotish bo'yicha menejerga ega emaslar. Buning o'rniga, ETF odatda indeks deb nomlangan boshqa omilni kuzatadi.
   • ETFdagi indeks (masalan, Dow Jones va S&P 500) shunchaki investorning qaysi darajasida ekanligini ko'rsatadi. Masalan, S&P 500 indeksi AQShning 500 ta eng yirik kompaniyalari narxlarini qamrab oladi. "S&P 10 punktga ko'tarildi" degani, bu ushbu korxonalarning umumiy qiymati 10 dollargacha ekanligini anglatadi.
   • Shu kabi tovar indekslari ham juda ko'p. Masalan, tovarlarning to'liq ko'rsatkichi barcha mahsulotlarning umumiy narxlarini ko'rsatadi. To'liq ETF tovarlari shunchaki ushbu indeks bilan yuqoriga va pastga tushadi, chunki u ushbu indeks bilan bir xil narsaga egalik qiladi.

2. 

   Xarid qilishdan oldin tovar ETF va o'zaro fondning xatarlari va foydalarini ko'rib chiqing. ETF yoki o'zaro fond orqali tovarlarni sotib olishning asosiy foydasi juda oddiy. O'zaro mablag'lar va ETFlar xuddi aktsiyalar singari sotib olinadi va sotiladi va bu ikkita fond sizdan fondning mollariga egalik qilishni talab qilmaydi.
   • ETF va o'zaro mablag'lar, shuningdek, mavjud bo'lgan mahsulotlarning xilma-xilligi tufayli bitta savatdagi bitta, ko'p yoki barcha narsalarga egalik qilishga imkon beradi. Masalan, ko'plab ETFlar barcha tovarlarga egalik qiladi, ammo ba'zilarida faqat neft yoki oltin mavjud.
   • ETF yoki bir nechta narsalarga ega bo'lgan o'zaro fondni sotib olish, bitta tovarga ega bo'lgan fondga qaraganda kamroq xavfli bo'lishi mumkin, chunki agar fonddagi bitta narsa tushib qolsa, ikkinchisi narxga ko'tarilishi mumkin. . Har bir tovar talab va taklifning turli darajalariga ega bo'lganligi sababli, ushbu ikki omil mahsulot narxlarini aniqlashning asosiy omilidir. Masalan, savdo sessiyasi davomida oltin narxi ko'tarilishi mumkin, ammo kaliy pasayishi mumkin.
   • ETF va o'zaro mablag'larning asosiy xavfi shundaki, ular hali ham o'zgaruvchan va xavfli bo'lishi mumkin bo'lgan tovarlarga egalik qilishadi. ETF yoki o'zaro fondga turli xil tovarlar savati bilan ega bo'lish xavfni kamaytirishi bilan birga, investitsiyalarning bir qismini yoki deyarli barchasini yo'qotish xavfi har doim mavjud.

3. 

   Onlayn savdo hisob raqamini oching. Tovar ETF yoki o'zaro fondni sotib olish uchun birinchi qadam bu onlayn savdo hisob raqamini ochishdir. Hozirda ko'plab brokerlar va TD Ameritrade, Capital One Investing, E * Trade, Charlz Shvab va Tradeking kabi mashhur brokerlar mavjud.
   • Savdo hisobvarag'ini ochish uchun brokerni tanlashda siz har doim xarajatlarga e'tibor berishingiz kerak. To'lovlar odatda bitimlar soniga qarab hisoblab chiqiladi va 4.95 dan 10.00 dollargacha bo'lishi mumkin. Brokerlarni va ularning narxlarini bir-biri bilan taqqoslash uchun Stockbrokers.com veb-saytiga kirasiz.
   • Aksariyat brokerlar tovarlarni sotish uchun minimal sarmoyani va odatda 10 ming dollarni talab qiladi. Brokeringiz bilan depozitga qo'yishingiz kerak bo'lgan pul miqdori to'g'risida tekshirishingiz kerak. Ko'pgina brokerlar, shuningdek, tovar fyucherslari va opsionlar bo'yicha savdo hisobvarag'ini ochishdan oldin investorning tajribasini tasdiqlashni talab qiladi.
   • Ko'pgina brokerlar to'liq onlayn rejimda, faqat bir nechta oddiy tegishli ma'lumotlarni talab qiladilar, keyin siz o'zingizning hisob raqamingizdan bir oz pulingizni broker hisob raqamingizga o'tkazasiz.
   • Shuningdek, siz anketani yuklab olishingiz, ma'lumotlarni to'ldirishingiz va keyin ularni brokerlarga qaytarishingiz mumkin.
   • Agentlikning tasdiqlashini kuting.

4. 

   Sotib olish uchun o'zaro fondni yoki ETFni tanlang. Tovarlarni sotib olish yoki sotishda sizga yordam beradigan minglab mablag'lar mavjud. To'g'ri fondni tanlash uchun siz o'zingizdan maqsadlaringiz nima ekanligini so'rashingiz kerak. Masalan, portfelingizni diversifikatsiya qilish uchun barcha tovarlarni sotib olishni xohlaysizmi? Yoki faqat ma'lum bir qiymatdan foyda olishni xohlaysizmi?
   • Agar siz ko'p tovar fondini qidirmoqchi bo'lsangiz, butun tovar ETF ni ko'rib chiqishingiz mumkin. Masalan, iShares S&P GSCI tovar indekslangan Trust ETF yoki PowerShares JB tovar indekslarini kuzatish fondi. Ushbu mablag'larning har biri ko'plab narsalarga egalik qiladi va bu butun tovar bozoriga kirish uchun ajoyib usuldir.
   • Agar siz faqat bitta tovar bilan, masalan, neft bilan aloqada bo'lishni istasangiz, unda bitta tovarga ega bo'lgan barcha ETFlarning to'liq ro'yxati bo'lgan etfdb.com saytiga tashrif buyurishingiz mumkin. . Bundan tashqari, siz investitsiya qilmoqchi bo'lgan element nomining sintaksisini va ETF-dan google-da qidirishingiz mumkin, google siz ko'rib chiqish va tadqiq qilish uchun juda ko'p qidiruv natijalarini namoyish etadi.

5. 

   ETF yoki o'zaro fondni sotib oling. Brokerlik hisobini ochganingizda va siz sotib olmoqchi bo'lgan mahsulotni tanlaganingizda, endi siz xaridni amalga oshirishingiz mumkin. Har bir brokerning aniq protsedurasi biroz farq qilsa-da, umuman asosiy jarayon bir xil.
   • Avval yangi buyurtmalarni oching. Buyurtmani ochgandan so'ng, sotib olmoqchi bo'lgan sarmoyaning EFT belgisini kiriting. ETF turidagi belgilarni topish uchun siz google-da qidirishingiz mumkin.
   • ETF belgisini kiritgandan so'ng siz sotib olmoqchi bo'lgan tovar birliklarining sonini kiritasiz. Buni aniqlash uchun siz qancha pul sarflashni xohlayotganingizni bilishingiz kerak. Agar siz 1000 dollar sarmoya kiritmoqchi bo'lsangiz va ushbu tovar hozirda birlik uchun 100 dollarni tashkil qilsa, siz 10 dona sotib olishingiz mumkin.
   • Nihoyat, "sotib olish" tugmasini bosing va siz allaqachon ETF qurilmasiga egalik qilasiz.
   reklama

4-qismning 3-qismi: Forvard shartnomalari orqali sotib olish

1. 

   Forvard shartnomalari haqida bilib oling. Forvard shartnomalar tovarlarni to'g'ridan-to'g'ri savdo qilishning asosiy usuli hisoblanadi va ular yuqori xavfli va murakkabdir. Shuning uchun bu usul asosan yuqori darajadagi investorlar va treyderlar uchun mo'ljallangan.
   • Oldinga yo'naltirilgan shartnoma, tovarlarni oldindan belgilangan miqdordagi ma'lum bir tovarni kelajakda ma'lum bir vaqtda oldindan kelishilgan narxda etkazib berish yoki qabul qilish to'g'risidagi bitimga o'xshaydi.
   • Umuman olganda, ushbu shartnoma standartlashtirilgan birlik tomonidan hisoblanadi. Masalan, Brent Crude neftining standart shartnomasi 1000 barrelni tashkil qiladi. Shuningdek, 500 ta ish bo'yicha bir nechta "mini" shartnomalar mavjud.
   • Masalan, siz 2015 yil 1 dekabrda 1000 barrel xom neftni 40 dollar / barreaga sotib olish to'g'risida shartnoma tuzishingiz mumkin. Shunday qilib, ushbu shartnomaning qiymati 40000 AQSh dollarini (1000x40) tashkil qiladi. Agar dekabr oyigacha neft narxi 45 dollar / barrelgacha ko'tarilsa, sizning shartnomangiz yanada qimmatroq, chunki siz faqat bitta barrel neftni 40 AQSh dollaridan sotib olishingiz kerak bo'ladi. Keyin daromad olish uchun shartnomani belgilangan muddatgacha sotishingiz mumkin. Bunday holda siz shartnomani 45000 AQSh dollariga (45x1000) sotasiz va 5000 AQSh dollar foyda ko'rasiz.

2. 

   Fyuchersni sotib olishdan oldin xatarlarni tan oling. Fyucherslar xavflidir, shuning uchun havaskorlar ushbu usulni yaxshilab o'rganib chiqilmagan ekan, foydalanmasliklari kerak.
   • Forvard shartnomalarida marj sotib olishning yana bir turi mavjud. Bu shuni anglatadiki, siz shartnoma qiymatining ozgina qismini to'lashingiz kerak, qolgan qismi esa qarzga olinadi. Masalan, yuqoridagi misolga binoan siz xom neft shartnomasida 40 000 dollar qiymatining atigi 25 foizini to'laysiz. Bu shuni anglatadiki, agar siz ushbu shartnomani misoldagi kabi 45000 AQSh dollariga sotsangiz, siz 50% foyda olasiz (chunki 10000 AQSh dollari bilan siz 5000 AQSh dollar foyda ko'rasiz).
   • Bu sizning dastlabki kapitalingizning 50 foizini yoki undan ham ko'pini tezda yo'qotish xavfi borligini anglatadi. Agar xom neft narxi bir barreliga 5 dollarga tushsa, siz dastlabki sarmoyangizning yarmini yo'qotasiz. Sizning boshlang'ich kapitalingiz 10000 AQSh dollarini tashkil etadi va siz dastlabki shartnomani 40 dollar / barelga sotib olish uchun 30.000 dollar qarz olasiz. Agar siz shartnomani 35 AQSh dollari / barelga sotsangiz, jami tushum 35000 AQSh dollarini tashkil qiladi. 30.000 dollarlik qarzingiz va foizlaringizni to'laganingizdan so'ng, qolgan kapitalingiz 5000 dollardan kam bo'ladi.
   • E'tibor bering, ba'zi hollarda marj savdosini yopish uchun talab qilinadigan dastlabki kapitalingiz 25% dan yuqori bo'lishi mumkin. Ushbu raqam brokerga va investitsiya turiga bog'liq.
   • Forvard shartnomalari, shuningdek, juda yuqori komissiya talab qiladi (shartnomaning umumiy qiymati emas, balki shartnomada talab qilinadigan sarmoyalar miqdori asosida) va biznes strategiyasi va tajribasiga qo'yiladigan talablar.

3. 

   Oldindan shartnoma sotib oling. Agar siz ushbu sohada bilimdon bo'lsangiz, fyuchersdan sizni qiziqtirgan tovarlarni sotish uchun ishlatishingiz mumkin. Va buning uchun siz fyuchers savdosini taklif qiladigan brokerni topishingiz kerak bo'ladi.
   • ETF va o'zaro fondlarni sotadigan ko'plab brokerlar, shuningdek, ko'pincha fyuchers savdosini taklif qilishadi. TD Ameritrade, E * Trade va TradeStation kabi ba'zi mashhur brokerlar.
   • Tayyor bo'lgach, oldindan shartnoma sotib olish uchun bir necha oddiy qadamlarni qo'yishingiz kerak. Siz buyum turini tanlaysiz, shartnoma bir oyda tugaydi, shuningdek sotib olmoqchi bo'lgan shartnomalar soni.
   • Masalan, siz 2015 yil dekabr oyi uchun mavjud bo'lgan 38 dollar / barreli bo'lgan xom neft uchun 3 ta shartnoma sotib olishni xohlashingiz mumkin.
   • Brokerning aksariyat sana, miqdor va buyumlar qutilarida ochiladigan menyu mavjud bo'lib, ularda turli xil variantlar mavjud. Sizga kerakli variantni tanlashingiz kerak, so'ngra sotib olish tugmasini bosing.
   reklama

4-qismning 4-qismi: forvard optsiyasi yordamida tovarlarga sarmoya kiritish

1. 

   Oldinga yo'naltirilgan variant shartnomalarini o'rganing. Forvard opsiyasi - bu forvard shartnomasiga qaraganda yana bir oz murakkabroq investitsiya.Forvard shartnomalar investorga tovar savdosini amalga oshirish uchun oddiygina shartnomani sotib olish yoki sotish imkoniyatini beradigan bo'lsa, optsion savdo investorlarga muayyan fyuchers shartnomalarini sotib olish yoki sotish imkoniyatini beradi. kelajakda belgilangan narx bo'yicha oldindan belgilangan buyumni sotib olish va sotish. Ushbu parametr treyderlarga bozor o'zgarishlarini engishga imkon beradi.
   • Xususan, qo'ng'iroq optsiyasi investorga forvard shartnomasini ish tashlash narxida sotib olish huquqiga ega bo'lishiga imkon beradi (lekin majburiyat emas). Ayni paytda, qo'yish opsiyasi investorlarga forvard shartnomalarini sotish uchun kuch beradi (lekin shart emas). Optsion narxi ish tashlash narxidir va forvard narxiga bog'liq emas.
   • Ushbu usul nisbatan murakkab va chalkash bo'lganligi sababli, ko'plab professional moliyaviy maslahatchilar xususiy investorlarga, ayniqsa tajribasi bo'lmaganlarga, ixtiyoriy investitsiya usulidan butunlay voz kechishni tavsiya etadilar. davr.

2. 

   Oldinga variant yondashuvining xatarlari va foydalarini tushuning. Fyuchers shartnomalari asosan ikki maqsadda qo'llaniladi: chayqovchilik va xedjlash. Ushbu ikkala maqsad ham juda ko'p foyda va ko'plab potentsial xavflarga ega.
   • Fyuchers opsiyalari bo'yicha spekulyatsiya har qanday xavfsizlik bo'yicha spekulyatsiyaga tubdan o'xshaydi, faqat bitta katta farq bor. Ya'ni odatdagi spekulyativ sarmoyalar bilan siz shunchaki xavfsizlik narxi oshishiga garov tikasiz. Forvard opsiyasi bilan siz ma'lum bir vaqt oralig'ida tovarning narxi optsiyaning belgilangan narxiga qarab oshishini yoki pasayishini taxmin qilasiz. Bunday o'sish yoki pasayish ehtimoli haqida taxmin qilish bu spekulyatsiya turini juda qiyinlashtiradi.
   • Boshqa investitsiya turlaridan farqli o'laroq, ushbu parametr faqat qisqa tsiklda davom etadi va optsionning katta qismi hali ham bajarilmaydi. Investor cheklangan vaqtga sotib olish yoki sotish huquqidan tashqari hech qanday aktivga ega emas.
   • Xedjlash, forvard opsiyasidan boshqa foydalanish minimal xavf tug'diradi. "Forvard" opsiyasi yordamida xedjlash - bu mavjud investitsiyalar uchun sug'urta polisi. Masalan, aktivning narxi to'satdan tushib ketgan taqdirda sarmoyangizni sotishingiz va yo'qotishlaringizni minimallashtirishingiz mumkin bo'lgan put opsiyasini sotib olishingiz mumkin.

3. 

   Muddatli variantni sotib oling. Agar siz oldinga yo'nalish opsiyasini sotib olishga qaror qilsangiz, mavjud brokeringiz bilan sotib olishingiz mumkin. Ko'pgina onlayn brokerlar fyucherslarni sotadilar. Shu bilan birga, siz fyucherslar savdosida brokerning har qanday o'ziga xos talablariga rioya qilishingizni ta'minlashingiz kerak.
   • Sotish opsiyasi tovar shartnomasini sotishni talab qilsa-da, optsionni sotib olish uchun unga egalik qilish shart emas. Ko'pgina sotib olish yoki sotish opsiyalari asl xaridor tomonidan amalga oshirilmaydi, u shunchaki ushbu pozitsiyani yopish uchun amal qilish muddati tugashidan oldin yoki undan oldin sotadi va ular pul yo'qotishi yoki foyda olishlari mumkin. .
   reklama